目 錄
第一章 水泥行業基本情況 1
第一節 水泥行業的定義及分類 1
第二節 2009年水泥行業在國民經濟中的地位 2
一、水泥行業工業總產值所占GDP比重變化 2
二、水泥行業投資額度占全國投資總額比重變化分析 2

第二章 2009年水泥行業發展環境分析 5
第一節 2009年宏觀經濟環境分析 5
一、宏觀經濟運行 5
二、金融運行及貨幣政策 7
第二節 2009年水泥行業政策環境分析 11
一、重點政策匯總 11
二、重點政策及重大事件分析 11
三、政策未來發展趨勢 15
第三節 2009年水泥行業社會環境分析 18
一、行業發展社會環境概述 18
二、具體社會環境分析 18
第四節 2009年水泥行業技術環境分析 20
一、行業生產工藝技術 20
二、國內外技術對比分析 23
三、2009年行業勞動生產率 25
四、行業技術未來發展趨勢預測 26

第三章 2009年水泥行業發展情況分析 28
第一節 2009年水泥行業規模分析 28
第二節 2009年水泥行業供給分析及預測 30
一、供給總量及速率分析 30
二、供給結構變化分析 31
三、供給預測 32
第三節 2009年水泥行業需求分析及預測 36
一、需求總量分析 36
二、需求預測 36
第四節 2009年水泥行業市場分析 39
一、供需平衡分析及預測 39
二、價格變化分析及預測 41
第五節 2009年水泥行業投融資情況分析 44
一、行業資金渠道分析 44
二、固定資產投資分析 44
三、兼并重組情況分析 45
四、行業投資特點分析 46
第六節 2009年水泥行業運行主要特點 47
五、行業兼并重組加劇 47

第四章 行業競爭狀況分析 49
第一節 2009年水泥行業集中度情況分析及預測 49
一、企業平均營業規模 49
二、前五大企業市場集中度 50
三、各規模企業收入及利潤比重 50
第二節 2009年水泥行業進入與退出壁壘分析 52
一、政策壁壘 52
二、資金壁壘 52
三、礦產資源壁壘 52
四、品牌壁壘 52
五、區域壁壘 53
第三節 2009年水泥行業競爭結構分析 54
一、“波特五力”模型分析 54
二、行業當前競爭特點總結 55
第四節 2009年水泥行業生命周期分析 56

第五章 2009年水泥行業全球市場及我國進出口情況分析 57
第一節 2009年水泥行業全球市場情況分析 57
一、全球主要國家生產情況分析 57
二、水泥行業全球市場發展趨勢預測 58
三、水泥行業全球貿易政策分析 58
第二節 2009年水泥行業進口情況分析 60
一、水泥進口情況分析 60
二、進口結構分析 61
三、2010年進口預測 61
第三節 2009年水泥和熟料行業出口情況分析 62
一、出口數量及金額分析 62
二、出口結構分析 63
三、2009年出口特點分析 64
四、2010年出口預測 65
第四節 2009年水泥行業貿易平衡情況 66

第六章 行業產業鏈分析 68
第一節 行業產業鏈介紹 68
第二節 上游行業分析 69
一、煤炭行業發展情況分析 69
二、電力行業發展情況分析 73
第三節 上游行業對本行業的影響分析 79
第四節 下游行業發展情況分析 80
一、房地產行業發展情況分析 80
二、水泥制品行業發展情況分析 83
第五節 下游行業對本行業的影響分析 87
一、房地產行業對水泥行業的影響 87
二、水泥制品行業對水泥行業的影響 87

第七章 2009年水泥行業財務狀況分析 88
第一節 2009年水泥行業三費變化情況 88
第二節 2009年水泥行業經營效益分析 90
一、水泥行業效益大幅增長 90
二、行業盈利能力分析 91
三、行業營運能力分析 92
四、行業償債能力分析 92
五、行業發展能力分析 93
第三節 2009年水泥行業財務狀況總體評價 94

第八章 2009年水泥行業區域發展情況分析 95
第一節 水泥行業區域分布總體分析 95
一、行業規模區域分布 95
二、銷售收入區域分布 96
三、行業效益區域分布 97
第二節 山東省水泥行業發展分析及預測 99
一、山東省水泥行業的規模及地位變化 99
二、山東省水泥行業經濟運行狀況分析 99
三、山東省水泥行業發展趨勢預測 100
第三節 江蘇省水泥行業發展分析及預測 102
一、江蘇省水泥行業的規模及地位變化 102
二、江蘇省水泥行業經濟運行狀況分析 102
三、江蘇省水泥行業發展趨勢預測 103
第四節 河北省水泥行業發展分析及預測 106
一、河北省水泥行業的規模及地位變化 106
二、河北省水泥行業經濟運行狀況分析 106
三、河北省水泥行業發展趨勢預測 107

第九章 2009年水泥行業企業發展情況分析 109
第一節 企業總體特征分析 109
一、總體分析 109
二、規模特征分析 109
三、所有制特征分析 110
第二節 行業內上市公司綜合排名及各項指標排名 113
一、總體排名分析 113
二、獲利能力排名 114
三、經營能力排名 115
四、發展能力排名 116
五、償債能力排名 116
第三節 四川雙馬發展情況分析 118
一、企業簡介 118
二、股權關系結構圖 118
三、主導產品及經營狀況分析 118
四、財務情況分析 119
五、企業經營策略和發展戰略分析 120
六、SWOT分析 121
七、企業競爭力評價 121
第四節 祁連山水泥股份有限公司發展情況分析 122
一、企業簡介 122
二、股權關系結構圖 122
三、經營狀況分析 122
四、主導產品分析 123
五、企業經營策略和發展戰略分析 124
六、SWOT分析 125
七、企業競爭力評價 125
第五節 賽馬實業發展情況分析 126
一、企業簡介 126
二、股權關系結構圖 126
三、主導產品及經營狀況分析 127
四、財務情況分析 127
五、企業經營策略和發展戰略分析 128
六、SWOT分析 129
七、企業競爭力評價 129
第六節 西水股份發展情況分析 130
一、企業簡介 130
二、股權關系結構圖 130
三、主導產品及經營狀況分析 130
四、財務情況分析 131
五、企業經營策略和發展戰略分析 132
六、SWOT分析 133
七、企業競爭力評價 133
第七節 冀東水泥公司發展情況分析 134
一、企業簡介 134
二、股權關系結構圖 134
三、經營狀況分析 135
四、主導產品分析 135
五、企業經營策略和發展戰略分析 136
六、SWOT分析 136
七、企業競爭力評價 136

第十章 2010年水泥行業風險分析 137
第一節 宏觀經濟波動風險 139
第二節 政策風險 139
第三節 供需風險 140
第四節 兼并重組風險 141
第五節 相關行業風險 141

第十一章 行業授信機會及建議 143
第一節 總體授信機會及授信建議 143
第二節 鼓勵類信貸建議 143
第三節 允許類信貸建議 144
第四節 限制類信貸政策建議 144
第五節 退出類信貸政策建議 145

附 表
表1 水泥行業代碼 1
表2 2005-2009年水泥行業總產值占GDP比重 2
表3 2001-2009年水泥行業投資額占固定資產投資額比重 3
表4 水泥行業對國民經濟的作用和貢獻 4
表5 2005-2009年我國GDP及其增長速度 5
表6 2009年水泥行業相關政策匯總 11
表7 水泥行業社會環境因素分析 18
表8 重要水泥生產方法單位水泥熟料的平均熱耗 21
表9 國內外新型干法水泥生產線能耗指標對比 22
表10 不同規模新型干法水泥生產線能耗指標對比 22
表11 2005-2009年我國水泥行業全行業人均年工業總產值及增速 25
表12 2005-2009年水泥行業規模指標變化情況 28
表13 2009年水泥行業工業總產值數據 31
表14 2009年水泥行業擬建及在建項目 33
表15 2005-2009年水泥行業工業總產值數據 35
表16 2010-2014年水泥行業工業總產值線性模型預測 35
表17 2004-2009年水泥行業銷售收入數據 37
表18 2010-2014年水泥行業銷售收入線性模型預測 38
表19 2009年水泥行業重大重組并購事件 45
表20 2005-2009年水泥企業平均營業規模 49
表21 2006-2009年水泥行業前五大企業集中度 50
表22 2009年水泥行業各規模企業收入及利潤比重 51
表23 水泥行業生命周期特征分析 56
表24 水泥行業全球貿易政策分析 58
表25 2009年1-12月我國水泥和熟料月度進口情況 60
表26 2005-2009年我國水泥和熟料年度進口情況 60
表27 2009年1-12月我國水泥和熟料月度出口情況 62
表28 2005-2009年我國水泥和熟料年度出口情況 62
表29 2005-2009年我國水泥和熟料年度出口情況 66
表30 2008-2009年總發電量及同比增長情況 73
表31 2008-2009年火電發電量及同比增長情況 74
表32 2008-2009年水電發電量及同比增長情況 75
表33 2008-2009年核電發電量及同比增長情況 75
表34 2005-2009年水泥制品行業經營效益指標 85
表35 2005-2009年水泥制品行業主要財務指標對比分析 85
表36 2005-2009年水泥行業三費變化情況 88
表37 2005-2009年水泥行業經營效益指標 90
表38 2005-2009年水泥行業主要財務指標對比分析 94
表39 2009年1-11月水泥行業資產區域分布情況 95
表40 2009年1-11月水泥行業銷售收入區域分布情況 96
表41 2009年1-11月水泥行業盈利區域分布情況 97
表42 2009年1-11月水泥行業不同區域虧損情況對比 98
表43 2005-2009年山東水泥行業主要財務指標對比分析 100
表44 2005-2009年江蘇水泥行業主要財務指標對比分析 103
表45 2005-2009年河北水泥行業主要財務指標對比分析 107
表46 2009年水泥行業內不同規模企業資產情況 109
表47 2009年水泥行業內不同規模企業虧損情況 110
表48 2009年水泥行業內不同規模企業盈利情況 110
表49 2009年水泥行業內不同所有制企業資產情況 111
表50 2009年水泥行業內不同所有制企業虧損情況 112
表51 2009年水泥行業內不同所有制企業盈利情況 112
表52 上市公司分析指標及權重 113
表53 2009年上市公司企業排序 113
表54 2009年水泥行業上市公司獲利能力排名 114
表55 2009年水泥行業上市公司經營能力排名 115
表56 2009年水泥行業上市公司發展能力排名 116
表57 2009年水泥行業上市公司償債能力排名 117
表58 四川雙馬前十大股東 118
表59 2007-2009年四川雙馬主營收入構成情況 119
表60 2005-2009年四川雙馬財務狀況 119
表61 四川雙馬SWOT分析表 121
表62 祁連山前十大股東 122
表63 2005-2009年祁連山水泥財務狀況 123
表64 2007-2009年祁連山水泥主營收入構成情況 124
表65 祁連山水泥SWOT分析表 125
表66 賽馬實業前十大股東 126
表67 2007-2009年賽馬實業主營收入構成情況 127
表68 2005-2009年賽馬實業財務狀況 128
表69 賽馬實業SWOT分析表 129
表70 西水股份前十大股東 130
表71 2007-2009年西水股份主營收入構成情況 131
表72 2005-2009年西水股份財務狀況 131
表73 西水股份SWOT分析表 133
表74 冀東水泥前十大股東 134
表75 2005-2009年冀東水泥財務狀況 135
表76 2007-2009年冀東水泥主營業務構成 136
表77 冀東水泥SWOT分析表 136
表78 水泥行業各項評級因素判斷結果 137
表79 水泥行業主要風險因素分析 138

附 圖
圖1 2001-2009年水泥行業固定資產投資占全社會固定資產投資比重 3
圖2 2005-2009年工業增加值 6
圖3 2004年到2009年城鎮固定資產投資新開工及同比增速 6
圖4 2005-2009年貨物進出口狀況 7
圖5 2005-2009年城鄉居民人民幣儲蓄存款余額 8
圖6 2007年以來人民幣貸款增加情況 8
圖7 2009年我國貨幣供應量增速 9
圖8 我國水泥年產量和城鎮FAI走勢圖 15
圖9 水泥生產基本流程 20
圖10 水泥工藝生產過程 21
圖11 2005-2009年我國水泥行業人均年工業總產值及變化趨勢 26
圖12 2005-2009年水泥行業資產及負債變化趨勢 28
圖13 2005-2009年水泥行業工業總產值變化趨勢 30
圖14 水泥產量與全社會投資同步增長 31
圖15 前六大省份水泥比重 32
圖16 水泥擬建和新開工產能 34
圖17 2005-2009年水泥行業工業總產值回歸分析趨勢圖 35
圖18 2005-2009年水泥行業銷售收入情況 36
圖19 2004-2009年水泥行業銷售收入回歸分析趨勢圖 37
圖20 2008年以來全國重點水泥企業庫存及庫存增速 39
圖21 2005-2009年水泥行業產銷率情況 40
圖22 2009-2010年全國水泥均價 41
圖23 08-09年全國各區域水泥價格月度走勢圖 42
圖24 2004-2009年水泥投資及同比增速 45
圖25 2005-2009年水泥企業平均營業規模 49
圖26 2005-2009年水泥企業平均資產額 50
圖27 2005-2009年水泥行業前五大企業集中度 50
圖28 2009年水泥行業各規模企業收入及利潤比重 51
圖29 影響產業競爭狀況的五種力量 54
圖30 水泥行業的生命周期 56
圖31 2009年我國水泥和熟料進口市場分析 61
圖32 2009年我國水泥和熟料出口市場分析 63
圖33 2008-2009年我國水泥月度出口量 64
圖34 2008-2009年我國熟料月度出口量 64
圖35 2009年我國水泥和熟料凈出口量分析 66
圖36 2009年我國水泥和熟料凈出口額分析 67
圖37 水泥行業產業鏈 68
圖38 水泥成本結構圖 69
圖39 2009年原煤生產情況 69
圖40 2009年原煤消費情況 71
圖41 2008年以來大同動力煤坑口價走勢 72
圖42 2008年以來秦皇島煤炭平倉價走勢 72
圖43 2009年1-12月份電源結構 74
圖44 2008 -2009年全社會累計用電量同比增長走勢 76
圖45 2009年1-12月份用電結構 77
圖46 煤電價格上漲對水泥行業的影響 79
圖47 城鎮固定資產投資細分行業占比 80
圖48 2009年1-12月全國商品房開發投資額及增長情況 81
圖49 2008.12-2009.12全國商品房建設情況 81
圖50 2008.12-2009.12全國商品房銷售情況 82
圖51 2007 -2009年全國房屋銷售價格指數 82
圖52 2007-2009年全國新建商品住房銷售價格指數 83
圖53 2007-2009年全國二手房銷售價格指數 83
圖54 2005-2009年水泥制品行業工業總產值變化趨勢 84
圖55 2005-2009年水泥制品行業銷售收入情況 84
圖56 2005-2009年水泥行業三費同比增速圖 88
圖57 2005-2009年水泥行業三費比重變動圖 89
圖58 2005-2009年水泥行業盈利能力指標 91
圖59 2005-2009年水泥行業營運能力指標 92
圖60 2005-2009年水泥行業償債能力指標 93
圖61 2005-2009年水泥行業發展能力指標 93
圖62 2005-2009年山東省水泥行業地位變化情況 99
圖63 2005-2009年江蘇省水泥行業地位變化情況 102
圖64 2005-2009年河北省水泥行業地位變化情況 106
圖65 2009年水泥行業企業規模分布情況 109
圖66 2009年我國水泥行業內企業所有制類型分布 111